lpr+34.5个基点是什么意思？一文读懂

最近整理贷款咨询记录时，发现不少人对合同里LPR+34.5个基点这种表述摸不着头脑，甚至有人把它当成固定数字来记，结果下次LPR调整时完全搞不清自己的利率怎么变了。今天我就从基础概念开始，一步步把这个问题讲透，你看完不仅能明白它的意思，还能搞懂这串数字和你的月供到底有啥关系。

先得说清楚LPR是啥。LPR全称是贷款市场报价利率，是由央行授权全国银行间同业拆借中心每月20号（遇节假日顺延）公布的，现在主要有1年期和5年期以上两个品种。它相当于一个市场基准价，银行给客户的贷款利率大多会以它为基础来定。比如咱们常说的房贷利率，基本都是用5年期以上LPR作为定价基础的。

然后是基点这个词，很多人第一次见会觉得专业，其实换算很简单。金融里说的1个基点，就是0.01%，你可以理解为利率的小数点后第三位。那34.5个基点呢？就是34.5乘以0.01%，算下来就是0.345%。这个数字记牢，后面就好懂了。

现在把两者结合起来：LPR+34.5个基点，其实就是银行告诉你我们的贷款利率，是在LPR的基础上，再加上0.345%。举个例子，假设当前5年期以上LPR是4.2%（具体数值以每月20号公布的为准），那你的实际贷款利率就是4.2%+0.345%=4.545%。要是下个月LPR降到4.1%，你的利率就变成4.1%+0.345%=4.445%；如果LPR涨到4.3%，利率就是4.3%+0.345%=4.645%。

这里有个关键点得划重点：LPR是会变的，但+34.5个基点这个加点数，在你签合同的时候基本就定死了（除非合同里写了可以调整，不过这种情况很少见）。所以你的贷款利率会不会变，主要看LPR变不变。这和以前固定利率不一样，那时候利率从头到尾都不变，现在这种LPR+基点的模式，利率会跟着LPR浮动。

你可能会问，银行为什么非要用LPR+基点这种方式定价呢？其实这是2019年贷款利率改革后的要求，目的是让贷款利率更市场化。以前贷款利率是基准利率×倍数，比如基准利率4.9%，给你打9折就是4.41%。现在改成LPR加点，本质上是把定价拆成了市场基准（LPR）+银行风险定价（加点数）两部分。银行会根据你的信用情况、贷款期限、有没有抵押等因素，来定这个加点数——信用越好、风险越低，加点数可能就越少，你的实际利率也就越低。

那签合同的时候要注意什么？首先得看清楚合同里写的是1年期LPR还是5年期以上LPR，房贷一般用5年期以上的，经营性贷款可能用1年期的，期限不一样，LPR的波动规律也不同。其次要问清楚重定价日，就是LPR调整后，你的贷款利率什么时候开始跟着变，有的是每年1月1日，有的是贷款发放日对应的那一天，这个日期直接影响你月供变化的时间。

最后说句实在的，对咱们普通人来说，不用天天盯着LPR看，但签贷款合同时一定要把LPR期限加点数重定价日这三个信息记下来，下次LPR调整时，自己就能算出新的利率，心里有数才不会慌。毕竟贷款利率高低，直接关系到每个月要还多少钱，多花点时间弄明白，准没错。