为什么保险理财可以做养老规划？炒股、买房却不可以？

日常养老规划，涉及到就是财务规划相关知识，核心就是保证到了养老的时间点有一笔钱可用。那么为什么买保险理财可以做养老，买股票、买房却不可以？

传统意义上人们只认为做养老的投资，只要可以领钱的、可以增值的不就可以？怎么炒股等就不行？

养老规划的核心就是确保在养老需要用钱的时间点，都有足额的钱可以用；

养老规划需不需要考虑保值增值？当然需要，但增值也是为实现在未来用钱的时间点能有钱用。

养老规划，只讨论到了某个时间点有多少钱没有意义，关键是到了时间点能够变现。即便收益再高，到了用钱的时候钱拿不出来，一样不是一个好的规划、

归结起来，可以作为养老的投资具备三个特点：

1、公司不能倒闭，或者即使倒闭对投资不影响

2、能够保值增值

3、到期一定可以兑现，到期的钱一定可以拿出来

那么说的股票，持有股票的公司倒闭了，股票还有用吗？股票一定保值增值吗？股票未来一定可以兑现拿到预期的收益吗？

如果是买房投资，已经建好的房子不怕开发商倒闭，要是还没建好呢？买的房子是否房价只涨不跌？买的房子到期可以轻松卖出去？当前房子降价能够卖出去已经阿弥陀佛，最糟心的莫过于亏本甩卖一样无人问津，其他投资也是一个道理。

1、未来领取利益写入合同，年金险返还的生存金、终身寿险定价利率、万能账户保底利率全部写入合同，可以锁定未来几十年的利益，保证兑现。

2、承保合同的保险公司，即使经营不善，偿付能力下降时，银保监会就会介入责令改善，继续恶化就会直接被接管，由新的保险公司接管，继续承担保险责任（即使保险公司倒闭，写入合同的利益不受影响）

3、当前增额终身寿险定价利率普通在年复利3.5%以上，带有万能账户的年金保险，万能账户实际利率长期保持在年复利4.5%-6%，可以保值增值。

看下当前产品实际利率，仍然保持5%年复利：

1、增额终身寿险

增额终身寿险，投保年龄、交费期限和交费金额确定以后，后续所有的保险利益都会确定下来，没有领的多或领的少一说，未来每年拿到多少钱全部写入合同。

看下当前增额终身寿险收益水平：三年交费，第四年回本

增额寿险现金价值按照3.8%的年复利固定增加，上一年的增值部分，计入下一年的本金，比如第一年现金价值10000元，一年380元；第二年就是10380*3.8%，以此类推。可以随时减保部分领取。

2、年金保险

年金保险通常由主险年金+附加万能账户组成，主险第五年开始返还的生存金自动进入万能账户复利计息，自己有钱也可以随时追加存入万能账户。

存入万能账户的钱有保底利率和预期利率，预期利率有4.5%、5%和6%，保底利率不同公司一般在在1.75-3%之间，实际利率通常在5%左右，未来实际利率与经营状况有关，是不确定的。

看下当前年金险预期收益情况：

35岁参保，交三年，年交10万，总共交30万，39岁回本

生存总利益，就是退保总金额，就是前期一分钱不领取，全部复利计息的情况下，一次退保可以拿回来的钱。

保底利率下的对应数字是一定可以拿到的，即使保险公司倒闭也可以拿到的，超过保底利率的是预期收益，假如当前实际利率5%，意味着当前实际收益在4.5%-6%数据中间。