AI驱动光模块需求激增但芯片短缺制约增长，ChatGPT引发的投资热潮隐现泡沫风险

LightCounting报告显示，AI应用已主导以太网光模块市场，2024年销售额翻倍，2025年因磷化铟芯片短缺增长受限，预计短缺延续至2026年底。ChatGPT早期成功引爆投资热潮，谷歌等巨头为竞争AI增强搜索投入巨资，但报告警示当前投资可能存在非理性泡沫，多数AI应用场景仍处早期，成功无保证，类似25年前互联网泡沫时期。