工程机械下游需求增长逻辑清晰,国内开工端利好持续,叠加政策导向推动景气度回升;人形机器人进入量产关键阶段,技术标准化推进,订单落地加速,国产厂商优势凸显;AI基建(算力、液冷、燃气轮机)需求高增,受益于全球算力扩张;商业航天在政策支持下迎来黄金期,可回收火箭等技术突破注入动力;高端机床结构性增长,出口成为核心驱动力;中东天然气开发带动设备需求,国产厂商逐步渗透高端市场;AI与专用设备融合提升效率,推动行业向智能化转型。